This is an HTML version of an attachment to the Freedom of Information request 'List of all documents pertaining to FATCA'.


EIOPA(2021)0065306 
EIOPA REGULAR USE 
 
EIOPA-21/900 
30 November 2021 
 
Fausto Parente 
Executive Director 
 
 
 
Nicholas Lee 
 
By email: 
xxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxxx@xxxxxxxx.xxx 
 
 
Subject:  Reply  to  your  confirmatory  application  for  access  to 
documents – 2021ATD60 

Dear Mr. Lee, 
I refer to your confirmatory application of 11 November 2021 in which you requested the review of 
the position taken in EIOPA's letter of 28 October 2021 (EIOPA-21/786) by the ATD Coordinator.  
The  ATD  Coordinator  advised  you  in  that  letter  that  apart  from  a  joint  report  of  the  European 
Supervisory  Authorities  on  automation  in  financial  advice,  no  documents  were  found  in  EIOPA’s 
possession that would correspond to the description given in your access to documents application.  
As specified in Article 2(3) of Regulation (EC) No 1049/2001, the right of access applies only to existing 
documents in the possession of EIOPA. Given that no such documents have been identified, EIOPA was 
not in a position to fulfil your request. 
SCOPE OF YOUR APPLICATION 
In your access to documents  application of 15 October 2021 you requested a list  of all documents 
pertaining  to  the  United  States  Foreign  Account  Tax  Compliance  Act  (FATCA)  or  contributing  to 
statements, guidelines and decisions referencing FATCA. 
In  your  confirmatory  application  of  11  November  2021,  in  addition  you  refer  to  joint  statements 
concerning  a  regularly  held  "EU  -  US  Joint  Financial  Regulatory  Forum"  that  includes  EIOPA  as  an 
attendee, some of which discuss FATCA. In this context, you request EIOPA to ensure that all possible 
responsive  documents  are  included  in  EIOPA’s  response,  including  preparatory  documents  that 
contributed to the joint statements that EIOPA is party to.  
Against this background, I understand that your request concerns: 
(i) 
a list of all documents pertaining to FATCA or contributing to statements, guidelines and 
decisions referencing FATCA; 
1/4 
                                           Handling instructions for documents with security markings: 
https://www.eiopa.europa.eu/sites/default/files/publications/other_documents/summary_eiopa_information.pdf 
EIOPA | Westhafen Tower, Westhafenplatz 1 | 60327 Frankfurt | Germany  
 
 
Tel: +49 69-951119-20 
 
 
 
xxxx@xxxxx.xxxxxx.xx | https://www.eiopa.europa.eu 


SUBJECT: REPLY TO YOUR CONFIRMATORY APPLICATION FOR ACCESS TO DOCUMENTS – 2021ATD60 
EIOPA(2021)0065306 
EIOPA REGULAR USE 
 
 
(ii) 
all possible responsive documents, including preparatory documents that contributed to 
joint statements that EIOPA is party to. 
EXAMINATION AND CONCLUSIONS UNDER REGULATION (EC) No 1049/2001 
FINDINGS 
With regard to your reference to the EU-US Joint Financial Regulatory Forum (EU-US Forum), EIOPA 
carried out a thorough examination to identify any document that relates to FATCA in this context. 
First, I note that the EU-US Forum is organized by the European Commission and the United States (US) 
Treasury. EIOPA is normally invited by the European Commission as an observer to the EU-US Forum. 
The joint statement that your referred to (EU-US Financial Regulatory Forum – Joint statement – 29 
March 2021 (eifr.eu)) 
(Joint Statement) was written and published by the European Commission and 
US without EIOPA’s involvement. 
EIOPA did not produce or commissioned for internal or external purposes any document concerning 
FATCA in the context of the EU-US Forum. Therefore, EIOPA does not have in its possession any existing 
EIOPA documents, including preparatory documents that contributed to the Joint Statement that could 
be disclosed under your access to documents application. 
Notwithstanding the above, we identified one document prepared by the European Commission and 
US authorities which relates to the EU-US Forum held on 29 and 30 September 2021. The document 
does not specifically relate to FATCA. Since this document is a third-party document in the meaning of 
Article 4(4) of Regulation (EC) No 1049/2001, EIOPA duly consulted the European Commission. 
Following  this  consultation  and  taking  into  account  the  expressed  opposition  of  the  European 
Commission to disclosure, EIOPA carried out a thorough assessment with a view to assessing whether 
an exception in paragraphs 1 and 2 of Article 4 of Regulation (EC) No 1049/2001 is applicable. 
LEGAL FRAMEWORK 
According to Article 4(1)-(3) of Regulation (EC) No 1049/2001 EIOPA must or may, as the case may be, 
refuse to grant access to a document if such access is likely, specifically and actually, to undermine the 
interest protected by the exception, and that the risk of that interest being undermined is reasonably 
foreseeable and not purely hypothetical, unless in case of Article 4(2) and (3) there is an overriding 
public interest in disclosure.  
EIOPA may  also  take  into account  more  than one  of  the  grounds  for  refusal  set out  in  Article 4  of 
Regulation (EC) No 1049/2001. Subject to Article 4(6) of that Regulation, if only parts of a requested 
document are covered by any of the exceptions, EIOPA releases the remaining parts of that document. 
Based on the above mentioned rules, my conclusions are as follows: 
 
2/4 
EIO
 
PA | Westhafen Tower, Westhafenplatz 1 | 60327 Frankfurt | Germany 
Tel: +49 69-951119-20 
xxxx@xxxxx.xxxxxx.xx | https://www.eiopa.europa.eu 


SUBJECT: REPLY TO YOUR CONFIRMATORY APPLICATION FOR ACCESS TO DOCUMENTS – 2021ATD60 
EIOPA(2021)0065306 
EIOPA REGULAR USE 
 
 
CONCLUSIONS 
The  identified  document  is  not  a  document  that  was  prepared  or  commissioned  by  EIOPA.  It  is  a 
document  prepared  by  the  European  Commission  in  agreement  with  a  third-country  partner  (US) 
during their international cooperation in financial regulation. This document prepared the meeting of 
the EU-US Forum on 29 and 30 September 2021 and was a result of confidential negotiations between 
the organizers. The document does not specifically relate to FATCA but generally to the EU-US Forum.  
Its disclosure would reveal the underlying working arrangements and internal strategic considerations 
of the European Commission, thereby it would weaken its position towards its international partners 
and its margin of manoeuvre. Consequently, it would directly and practically prejudice the work of the 
EU-US  Forum  in  the  future.  Moreover,  its  disclosure  would  have  serious  negative  effects  on  the 
involvement of EIOPA and other European  Supervisory  Authorities  in the international dialogue on 
financial regulatory topics led by the European Commission. 
It follows that the disclosure of this document would be damaging to international relations and more 
specifically it would harm very seriously the mutual bilateral trust with the US authorities, which is 
essential for the proper functioning of the EU-US Forum. Quality relations with the US authorities as 
well as mutual trust are paramount for this cooperation. 
The  appropriate  and necessary  level of transparency  was  ensured with the publication of the Joint 
Statement  after  the  meeting,  while  preparatory  works  and  coordination  between  the  European 
Commission and the US authorities shall be protected in view of ensuring high-level mutual trust and 
open discussions in sensitive matters. It is the  public interest of the European Union, including the 
European Commission and EIOPA to maintain and continue this important international cooperation 
with the US authorities.  
The third indent of Article 4(1)(a) of Regulation (EU) No 1049/2001 stipulates that the disclosure of a 
document shall be refused where it would undermine the protection of international relations. In this 
regard, Union courts  have acknowledged  that  the  EU institutions  enjoy  a  wide  discretion  when  
considering  whether access to a document may undermine that public interest.  
I consider that the case at hand fulfils the condition of that exception, notably, the disclosure of the 
third-party  document  identified  in the  context  of the  EU-US  Forum would  specifically  and  actually, 
undermine the interest in the protection of international relations under the third indent of Article 
4(1)(a) of Regulation (EC) No 1049/2001. A refusal to disclose this specific document is therefore fully 
warranted on the grounds of that Regulation.  
MEANS OF REDRESS 
I draw your attention to the means of redress available against this decision. According to Article 72(3) 
of Regulation  (EU)  No 1094/2010  this  decision  may be  the  subject  of  a  complaint  to  the  European 
Ombudsman or of proceedings before the Court of Justice of the European Union, following an appeal 
3/4 
EIO
 
PA | Westhafen Tower, Westhafenplatz 1 | 60327 Frankfurt | Germany 
Tel: +49 69-951119-20 
xxxx@xxxxx.xxxxxx.xx | https://www.eiopa.europa.eu 



SUBJECT: REPLY TO YOUR CONFIRMATORY APPLICATION FOR ACCESS TO DOCUMENTS – 2021ATD60 
EIOPA(2021)0065306 
EIOPA REGULAR USE 
 
 
to the Board of Appeal, as appropriate, in accordance with the conditions laid down in Articles 228 and 
263 of the Treaty on the Functioning of the European Union respectively. 
Yours sincerely, 
 
4/4 
EIO
 
PA | Westhafen Tower, Westhafenplatz 1 | 60327 Frankfurt | Germany 
Tel: +49 69-951119-20 
xxxx@xxxxx.xxxxxx.xx | https://www.eiopa.europa.eu