Ceci est une version HTML d'une pièce jointe de la demande d'accès à l'information 'Commission notes on ERDF revenue generation measures'.

 
Implementation Guidance 2014 -2020 
Operations generating net revenues 
Version 2 – 24/03/2014 
 
Table of contents 
1. Background……………………………………………………………………… p. 1 
1.1 Most relevant articles………………………………………………………… p. 1 
1.2 Key differences with the 2007 – 2013 programming period……….. 
p. 1 
2. Guidance………………….………………………………………………. 
p. 2. 
3. Contacts………………………………………………………………………….p. 6 
 
 
This  is  a  draft  document  based  on  the  new  ESIF  Regulations  published  in  OJ  347  of  20 
December  2013  and  on  the  most  recent  version  of  the  relevant  Commission  draft 
implementing  and  delegated  acts.  It  may  still  require  review  to  reflect  the  content  of  these 
draft legal acts once they are adopted. 
 
 
 
1. Background 
In  order  to  ensure  an  effective  use  of  public  resources,  and  avoid  the  over-financing  of 
operations,  it  is  necessary  to  set  out  the  rules  for  calculating  the  contribution  from  the  ESI 
Funds  to  operations  generating  net  revenues.  The  major  simplification  for  the  2014-2020 
period  is  the  possibility  for  the  Member  State  to  apply  net  revenue  flat  rates  for  operations 
generating net revenues. 
 
1.1 Relevant articles 
The relevant articles for the section are:  
Article 61(1-8) of Regulation 
 
1303/2013 (the common provisions 
Operations generating net revenue after completion 
regulation, CPR) 
Article 65(8) CPR  
Eligibility  
Annex V CPR  
Flat rates as referred to in Article 61(3)(a) 
 

1.2 Key differences with the 2007-2013 period 
The key changes can be summarised as follows: 
  The  new  wording  of  the  article(s)  is  more  comprehensive,  taking  on  board  several 
aspects  currently  dealt  with  outside  the  legislative  framework,  i.e.  covered  by  the 
2007-2013 COCOF Guidance note on Article 55 (COCOF 07/0074/09); 
  Introduction of the regulatory definition of what is to be considered as net revenue in 
case of operations generating net revenue after their completion (Article 61 CPR); 
  Separate  provisions  applying  to  operations  which  generate  net  revenue  mainly  after 
their  completion  (covered  by  Article  61  CPR)  and  operations  which  generate  net 
revenue solely during their implementation (Article 65(8) CPR); 
  Introduction of a  possibility to resort to a  flat-rate system instead of performing the 
calculation  of  the  funding  gap  for  operations  generating  net  revenue  after  their 
completion (Article 61(3) (a) CPR); 
  Change in the duration of the follow up period of revenues generated by an operation 
(three  years  instead  of  five  from  completion  of  the  operation,  or,  if  earlier,  30 
September 2023) for operations generating net revenue after their completion; 
  Clarification  and  extension  of  operations  not  covered  by  the  revenue-generating 
provisions; 
  Fine tuning of the state aid exception as regards operations for which support under 
the  programme  constitutes  de  minimis  aid  or  compatible  state  aid  (need  to  take  into 
consideration individual aid schemes notified to the Commission or the maximum aid 
intensity provided for under the RAG); 
  Provisions on revenue generation are common to all ESI Funds, subject to exceptions 
provided in section 2 of this guidance. 
2. Guidance 
This guidance will familiarise desk officers with the 2014-2020 regulatory framework in the 
area  of  revenue  generation,  notably  explaining  the  options  Member  States  have  in  dealing 
with  revenue-generating  operations,  understanding  the  difference  between  net  revenues 
generated  during  implementation  (covered  by  Article  65  (8)  of  the  CPR)  and  net  revenue 
generated  after  implementation  (covered  by  Article  61  of  the  CPR)  and  providing  an 
overview of exceptions. 
2.1 Commentary/analysis of the regulatory framework 
 
A)  OPERATIONS  GENERATING  NET  REVENUE  AFTER  THEIR  COMPLETION 
(ARTICLE 61 (1-8)) 
 
Article 61 CPR applies to operations, which generate net revenue: 
a)  after their completion only or  
b)  during their implementation and after their completion. 
The exceptions to application of provisions on revenue-generation under Article 61(7-8) CPR 
are specified on page 5 of this guidance note. 
Net revenue is understood as cash in-flows directly paid by users for the goods and services 
provided  by  the  operation,  such  as  charges  borne  directly  by  users  for  the  use  of 
infrastructure,  sale  or  rent  of  land  or  buildings,  or  payments  for  service,  less  any  operating 
costs and replacement costs of short-life equipment incurred during the corresponding period. 


Operating cost-savings generated by the operation shall be included in the net revenue, unless 
they are offset by an equal reduction in operating subsidies.  
Net revenue determined in advance 
By default, the potential net revenue of an operation shall be determined in advance, reducing 
the eligible expenditure of the operation to be co-financed from the Funds. 
The  Regulation  allows  for  three  possible  methods  to  be  chosen  by  the  managing  authority 
for a sector, subsector or type of operation (in accordance with national rules) to establish the 
potential net revenue/decisional amount. 
It  is  essential  that  the  managing  authority  decides  at  the  programming  stage  which  of  the 
following  three  methods  will  apply  to  types  of  sectors,  types  of  sub-sectors  or  to  individual 
projects  based  on  a  sound  analysis  of  the  past  experience  with  financing  of  revenue-
generating operations (taking into account the profitability normally expected for the category 
of  investment  concerned,  polluter  pays  principle  and  level  of  affordability).  Whereas  for 
methods 1 and 2 the managing authority shall indicate its general preference for the method to 
be  applied,  for  method  3  a  choice  of  a  decreased  co-financing  rate  for  the  chosen  sector  is 
binding and will form part of the Commission decision on the respective programme.  
Methods for determining net revenue/decisional amount: 
1.  Calculation of discounted net revenue using the funding gap method 
 
This  is  the  method  used  in  2007-2013  period  for  revenue-generating  projects  falling  under 
Article 55 of Council Regulation 1083/2006. The following formula shows the calculation of 
the funding gap (FG):  
DEE = DIC – DNR = FG 
where   
DEE stands for discounted eligible expenditure 
 
 
DIC is discounted investment cost 
 
 
DNR is discounted net revenue  
 
 
 
In  order  to  establish  the  decisional  amount  and  the  EU  contribution,  the  following 
standard calculation should be used:  
DA = EC * (1-DNR/DIC) 
where   
DA stands for decisional amount 
EC is the eligible cost  
 
EU grant = DA * maxCRpa  
where   
maxCRpa stands for maximum co-financing rate of the priority (%) 
 
Details  on  the  methodology  to  be  used  for  establishing  the  funding  gap  will  be 
provided in the Implementing Act as referred to in Article 61(3) CPR. 
 
Any  net  revenues  generated  during  implementation,  not  taken  into  account  in 
determining the original potential net revenue, have to be deducted no later than at the 
final payment claim to be submitted to the Commission. 
 


2.  Application of a flat rate net revenue percentage  
 
As a simplified approach to  the method described above, the Member State may opt 
for applying flat rate net revenue percentages to the operations in sector or subsectors 
defined in Annex V CPR: 
 
Sector 
Flat rates 

ROAD 
30% 

RAIL 
20% 

URBAN 
20% 
TRANSPORT 

WATER 
25% 

SOLID WASTE 
20% 
Delegated  acts  are  needed  to  establish  flat  rates  in  additional  sectors  (ICT,  R&D,  energy 
efficiency etc.)  as well as for any technical adjustments of the above flat rates provided in the 
Annex to CPR  
 
The advantage of this method is that the Member State does not need to calculate the 
funding  gap;  instead  the  decisional  amount  (and  the  EU  contribution)  is  directly 
established as follows:  
DA = EC * (1-FR)  
where   
DA stands for decisional amount 
FR stands for flat rate (%) 
EU grant = DA * maxCRpa  
where 
maxCRpa  stands  for  maximum  co-financing  rate  of  the  priority  or 
measure (%) 
 
All  the  net  revenues  generated  during  implementation  and  after  completion  of  the 
operation are considered to be taken into account by the application of the flat rate and 
are therefore not deducted subsequently from the eligible expenditure. 
 
1.  Application of a decreased co-financing rate for a chosen priority  
 
As  an  alternative  approach  to  method  2,  Member  State  may  decide  at  the 
programming  stage  that  a  uniform  flat  rate  (as  specified  in  Annex  V  CPR)  will  be 
applied  to  all  operations  under  a  selected  priority  (i.e.  1  priority  –  1  sector  –  1  flat 
rate).  In  that  case,  the  decreased  co-financing  rate  will  form  part  of  the  Commission 
decision on the respective programme.  
 
The given priority maximum co-financing rate will be decreased as follows:  
Reduced maxCRpa = maxCRpa * (1-FR) 
 
The EU contribution is then simply established using the below formula 
EU grant = EC * reduced maxCRpa  
 


All  the  net  revenues  generated  during  implementation  and  after  completion  of  the 
operation are  considered to be taken into account by the application of the  decreased 
co-financing  rate  and  are  therefore  not  deducted  subsequently  from  the  eligible 
expenditure. 
It should be noted that Article 61(1-8) CPR covers also those cases where some revenues are 
generated by the operation already  during  its  implementation, even though the bulk  of the 
revenues come only after the completion of the said operation (eg: it may be that certain parts 
of an operation  are finalised earlier and could  generate revenues prior the completion of the 
overall operation). Article 61 CPR applies to all such revenues. 
Where  not  all  investment  costs  are  eligible,  the  net  revenue  is  allocated  pro-rata  to  the 
eligible and non-eligible parts of the investment costs.   
Net revenue not known in advance 
Where it is objectively not possible to establish the revenue in advance according to one of 
the methods specified above, the net revenue generated within 3 years of the completion of an 
operation  or  by  30  September  2023,  whichever  is  earlier,  shall  be  deducted  from  the 
expenditure declared to the Commission. 
Exceptions 
Provisions on operations generating net revenues after their completion (Article 61(1-6) CPR) 
do not apply to:  
  Operations or parts of operations supported solely by the ESF 
  Operations whose total eligible cost before deduction of net revenue does not exceed 
€ 1 million (the managing authority may nevertheless decide to apply the provisions 
on revenue-generation even to operations below this threshold) 
  Repayable assistance and prizes 
  Technical assistance 
  Support to or from financial instruments 
  Operations using lump sums or standard scale of unit costs 
  Operations implemented under a joint action plan 
  Operations for which amounts or rates of support are defined in Annex 1 EAFRD1 
  Operations for which support under the programme constitutes a) de minimis aid; b) 
compatible state aid, where an aid intensity limit is applied or where it is subject to 
individual verification of financing needs under state aid rules.  
 
B) OPERATIONS GENERATING REVENUE DURING THEIR IMPLEMENTATION 
(ARTICLE 65(8)) 
 
Any  revenues  generated  solely  during  the  implementation  of  operations  in  the  2007-2013 
period  were  regarded  as  revenues  generated  outside  the  scope  of  Article  55  of  Council 
Regulation  1083/2006.  The  Member  States  were  asked  in  the  COCOF  Guidance  note  on 
Article 55 to apply the principle of sound financial management when dealing with these sorts 
of revenues. The CPR clarifies this situation for 2014-2020 in Article 65(8) CPR. 
                                                           
1 Annex II of the EAFRD Regulation (1305/2013) defines the aid-intensities and rate of support under various 
EAFRD measures: http://eur-lex.europa.eu/legal-content/EN/TXT/PDF/?uri=CELEX:32013R1305&from=EN  


All  operations  which  generate  revenue  during  their  implementation  and  to  which  the 
provisions  of  Article  61(1-6)  CPR  do  not  apply  are  covered  by  Article  65(8)  CPR.  ESF 
operations may be covered only by this provision.  
 
Example:  if  the  trainees  have  to  pay  some  fees  to  attend  a  training  course,  the  fees 
may be deducted at approval: the total eligible cost is €100 but is reduced by the fees 
€10.  Reduced  eligible  cost:  €100  -  €10  =  €90,  on  the  basis  of  which  the  EU 
contribution will be reimbursed. 
Alternatively  the  fees  could  be  deducted  during  implementation  but  not  later  than  at 
the final payment claim submitted by the beneficiary: In that case the initial agreement 
would be €100. If the final payment claim is €95 with €10 of fees, the reduced eligible 
expenditure is: 95-10 = €85. 
The  net  revenues  cannot  be  used  as  a  source  of  co-financing  to  calculate  the  EU 
reimbursement (they reduce the eligible expenditure). 
There are also some exceptions to application of Article 65(8) CPR:  
  Operations  whose  total  eligible  cost  does  not  exceed  €50  000  (proportionality 
approach) 
  Repayable assistance and prizes 
  Technical assistance 
  Support to or from financial instruments 
  Operations using lump sums or standard scale of unit costs (net revenues should be 
taken into account ex ante when deciding the amount of the lump sum or the standard 
scale of unit cost) 
  Operations implemented under a joint action plan (net revenues should be taken into 
account ex ante) 
  Operations for which amounts or rates of support are defined in Annex 1 EAFRD2 
  Operations subject to rules on state aid.  
Any  net  revenues  directly  generated  during  the  implementation,  which  were  not  taken  into 
account  at  the  time  of  approval  of  the  operation  have  to  be  deducted  from  the  eligible 
expenditure at the latest at closure

Where not all costs are eligible, the net revenue is allocated pro-rata to the eligible and non-
eligible parts of the costs. 
 
C) PROVISIONS COMMON TO ARTICLE 61 AND 65(8) 
 
The following payments received by the beneficiary should not be considered as revenues for 
the purposes of Articles 61 and 65(8) CPR:  
 
a)  contractual penalties (payment  received by the beneficiary  arising from  a contractual 
condition on a breach of contract between the beneficiary and third parties) 
b)  deposits  (payments  received  by  beneficiaries  which  occurred  as  a  result  of  the 
withdrawal of it offer by a third party chosen in public procurement). 
                                                           
2  Annex  II  of  the  EAFRD  Regulation  (1305/2013)  defines  the  aid-intensities  and  rate  of  support  under  various  EAFRD 
measures: http://eur-lex.europa.eu/legal-content/EN/TXT/PDF/?uri=CELEX:32013R1305&from=EN  


3. Contact points 
For  further  question  please  contact  Andreas  VON  BUSCH  (REGIO  F1:  Operational 
Efficiency  unit,  55108)  or  Laurent  SENS  (EMPL  E1:  ESF  Legislation  and  Policy  unit, 
80474).